外汇市场中各个货币的详细特性：美元指数、欧洲货币、商品货币和避险货币

美元指数：综合性的权重（货币中枢）

美元是全球的硬通货，是各国央行主要储备的货币，这是美国的政治经济地位决定的;同时美国也通过操纵美元为本国服务，有时甚至牺牲他国的利益为代价。美国的一言一行对汇市影响很大。一般发生重大国际间危机了，资金总是第一考虑买入美元避险。美国国债的收益率的涨跌，对美元汇率影响很大。如果国债收益率上涨，将吸引资金流入，而资金流入将支撑汇率上涨；反之，国债收益率下跌，汇率下跌。因此投资者可参考国债收益率的涨跌来决策汇市投资。

（更多交易 资 料 干 货 ，看公 众 号：阿萨社区FXMAP）

受其它重要数据及事件影响：

大非农：每个月第一个周五北京时间

夏令时(4月--10月）20:30发布，

冬令时(11月--3月）21:30发布，

高于前值，利好美元，低于预期，利空美元。

小非农：周五21:30美国周初请失业金人数

大非农（每月第一周），美联储重要官员讲话，美总统讲话，CPI，GDP。

美元指数开始走单边，非美货币开始走单边，交叉货币开始走震荡。

解析：当所有的非美货币开始走统一节奏的时候，他们相互之间的关联度就非常强了，此时交叉货币就要开始走震荡了。

美元指数走震荡，非美货币走分化（有的涨有的跌）,交叉货币走单边。

解析：当美指和非美货币开始走震荡的时候，他们相互之间的走势就开始分化，关联度就比较弱，此时交叉货币才有可能走单边行情。

而当非美货币出现分化的时候，如果你选择的欧洲货币和商品货币的组合（例如欧钮、欧奥、欧加等等）进行交易的话，由于两者的分化，节奏不统一，那么就会造成这些货币兑出现相对比较单边的行情。

多数交叉货币可先关注一下日K线，相对而言波动还是比较大的，所以相对于直盘货币兑交易来说，叉盘货币兑交易时，应当把仓位适当缩小（仓位可以是直盘的一半）

欧洲货币：

欧元：（权重货币）

欧元占美元指数权重为57.6%，比重最大，欧元是美元的对手货币，投资者可参照欧元来判断美元强弱。同时欧元也是非美货币中最稳健的货币，就相当于股市中的大盘股一样的地位，交易量大，不易被操纵，常常因为它的涨跌带动其他欧系货币以及其他非美货币。

从外汇交易量来看，欧元/美元（EUR/USD）也是外汇市场最活跃的货币对，它的交易在全球外汇市场占28%。再加上它的交叉盘，诸如 EUR/GBP、EUR/CHF 与 EUR/JPY 等欧元交叉盘，又更进一步推升欧元的交易量。欧元的方向，正与美元的走势相反，与英镑、澳元方向一致。一般来说当美元下跌的时候，人们往往寻找欧元作为避险货币。比如中美贸易摩擦的发生，美元大跌而欧元/美元却突破新高达到1.46新高点。　

欧元的货币对有：欧元/美元（EUR/USD）、欧元/英镑（EUR/GBP）、欧元/瑞郎（EUR/CHF） 与欧元/日元（EUR/JPY）等其他欧元交叉盘。其中欧元/美元（EUR/USD）是外汇市场最活跃的货币对，很喜欢在特有的区间来回震荡盘整走势，且各种技术指标很容易对应,在重要点位和趋势线以及形态的突破，都是有较为可靠性。所以很适合新手操盘，容易上手。

瑞郎：（保值货币+传统避险货币）

瑞郎走势和美元指数关联度也比较高，其中瑞郎具有避险属性，在欧洲货币中算是最强的，如果我们要根据美指下跌走弱而去做多非美货币的话，首选货币兑就是瑞郎。

瑞士是传统的中立国，瑞士法郎也是传统的避险货币，遇到政治战乱等因素，避险资金流入。

另外瑞士法郎与黄金的价格相关度很高，当黄金价格上升，很大程度上也能带动瑞士法郎的上涨。

瑞郎的货币对有：美元/瑞郎(USD/CHF)、瑞郎/日元 (CHFJPY)、 瑞郎/加元(CHF/CAD)等其他交叉盘。

特点：美元/瑞郎(USD/CHF) 整体的波动性使得它出现假突破的现象变得稀松平常，而这些假突破经常是由停损单带动，所以价位在突破支撑与阻力大约 15-25 点之後又回到原本趋势区间乃是经常有的事。

在强劲的趋势中， USD/CHF 的交易方向通常都具有一面倒的特性，不像 EUR/USD 具有来来回回的特色。

英镑：（高息货币）

而如果要根据美指上涨走强而去做空非美货币的话，首选欧洲货币兑就是英镑，但英镑脱欧后已经分化，有了自己的走势，这一点务必注意。

不过英国与欧元区经济、政治很密切。英镑也与欧元走的很近。英镑的走势波动性强，而且假突破、反转等关键点位经常让各种技术指标失效，故人送外号“妖磅”。

英镑的波动受人为的因素很大，特别是日内短线的波动，这得益于伦敦那是最早的外汇交易中心，交易员的技巧和经验都很非常丰富。因此，缺少经验和技巧的投资者，最好对英镑敬而远之。　

英镑的货币对有： 英镑/美元 (GBP/USD)、英镑澳元(GBP/AUD)、英镑/澳元(GBP/AUD)等其他交叉盘。其中最活跃的属于，英镑/美元 (GBP/USD) 交易量较小的影响而波动剧烈，并且在较巨幅的波动中呈现一面倒的方向性走势。

商品货币：澳元，纽元，加元。

这三个国家靠的就是能源和资源发展，本身具有价值投资属性，

在美元指数走强的时候，抗跌性比欧洲货币（欧榜瑞）强。

在美元指数走弱的时候，上涨的幅度和动能比欧洲货币更强，此时如果要选择商品货币参与的话，最佳选择是加元或者纽元

澳元的特性：（商品货币之首）（黄金外）

澳元是商品货币，澳大利亚在煤炭、铁矿石、铜、铝、羊毛等工业品和棉纺织品的国际贸易中占绝对优势，因此这些商品价格的上涨，对于澳元的正面影响很大。 另外澳元也跟黄金、石油价格成正相关特征。同时澳元也是高息货币。澳元的货币对主要有：澳元/美元(AUD/USD)等其他交叉盘。

加元的特性：（原油）

加元也属于商品货币，是最依赖出口的国家，主要出口农产品和海产品。其出口80%是美国，所以对美国的经济依存度极高，其它的货币兑主要受美元影响，但美加不一样，美加受美元和原油价格的双重影响，在汇率上，加元于美元的汇率走势基本上一致。

但加拿大也是石油出口的国家，石油价格的上涨也对加元形成利好消息，所以美加平时看起来会走得比较乱，甚至走的非常震荡，但是美加一旦开始走单边时就一直走单边，非常的疯狂，这就是美加的特性，因为受2个品种的约束，所以如果美元和原油都走震荡了，说不定美加就开始单边了，而如果美元和原油开始走单边了，那美加则又有可能开始走单边了，这就和之前说的美元指数开始走单边，非美货币开始走单边，交叉货币开始走震荡； 美元指数走震荡，非美货币走分化（有的涨有的跌）,交叉货币则开始走单边是一样的道理。

避险货币：黄金，白银，美日，美瑞。

美日与黄金走势相反，如果行情走势中黄金和日元方向没有相反，那就是其中一个走错了，后续行情会有一个修复的过程，然后2个品种的走向继续相反而行。

日元的特性：（基石货币）　

日本国内市场狭小，为出口导向型经济，特别是近十几年的经济衰退，使出口成为其国内经济增长的救命草。日本政府经常人为的干预汇市、使日元汇率不要过强、保持出口竞争力，是日本惯用的外汇政策。

日本央行是世界上最经常干预汇率的央行，因外汇储备位居世界第二，且干预汇市的能力较强。所以投资日元应对日本央行的关注是必须的。日本干预汇市的手段有时候是口头干预和直接入市干预，因此日本央行和财政部官员的经常性言论对日元短线波动影响极大，做短线必须积极关注。　

日元的货币对有：美元/日元（USD/JPY）、欧元/日元（EUR/JPY） 等其它。其中美元/日元（usd/jpy）是全球第二号活跃的货币对，占全球的每日交易量的大约17%.在日本投资者常用价格回挡，趁机买入的策略。

例如：元（usd/jpy）目前价位是115.00趋势是向上的，当价格回挡到114.75 、114.50 、114.25 以及 114.00 加码买进，这就造成为何（usd/jpy）经常在整数位形成支撑和阻力了，而不是那些技术关键点位，这一点可以自行验证。

能源货币：原油

其它重要因素：欧佩克组织（沙特，伊朗），俄罗斯，美国

周三早上5:30美国当周API原油库存(万桶)

周三晚上23:30美国当周EIA原油库存(万桶)

辅导员刘洋经验分享：

最近总结，阿萨老师以前的视频讲解，每次都先分析美元指数，然后再分析各个直盘货币，这是很正确的；其实看盘最重要的是先把美元指数分析清楚，然后再看各个货币对美元的相对强弱；先看整体，然后再找局部的确定性或者性价比。

美元指数跌，xxxUSD 的直盘肯定涨，USDxxx 的直盘肯定跌，就看谁涨跌的强度更强。

做相对涨跌强度最强的那个，收益能最高，而且通过根据前一段行情的相对强度来对比去判断哪个货币最有可能走出最强的反转。

有兴趣的同学可以自己观察验证一下，可以在看盘中，单独开一个MT4，专门用来多窗口观察直盘货币兑和美指的联动。

例如下图所示：日元有段时间很坚挺，但是最后还是被美指的下跌带了下来补跌了。

例如下图所示：美元指数走势如此清晰，接下来，其他货币怎么走，美指怎么走，关键位置在哪里，也就没那么模糊了，按三态系统的套路去做直盘和叉盘货币兑的思路就比较清晰了，剩下的就是概率问题了。

看到有高手分享了几句关于宏观基本面的经验，分享给各位同学：

国际热钱 不是在投资就是在避险，不是在风险市场就是在避险市场，纵观全局你会发现还真是这样。

之前你可能知道有这么回事儿 但到底怎么回事儿 不清楚  现在你踏入这个市场后就需要具体了解应该怎么判断这些钱流来流去。

先把全球四大资本市场分类：1全球股市 2全球大宗商品 3全球外汇 4全球债权。

其中的底层逻辑是：

全球经济好-->人类活动加剧-->股市整体涨-->大宗商品消耗增加-->大宗需求增多-->大宗整体涨-->商品货币-->升值。

全球经济差-->人类活动衰减-->股市整体跌-->工厂制造减少-->大宗消耗减少 大宗需求减少-->大宗整体跌-->商品货币-->贬值 -->避险货币-->升值-->债权涨。

最基本的符合这个规律，具体细节中大宗受季节影响比较大。

这四大资本市场在MT4上都能找到，这个涨那个跌互相印证，做单就有理有据 心中就有数了，什么仓位 什么点位 什么地方止盈 为什么？ 激进怎么做 稳妥怎么做；这不是用指标积累判断市场能比拟的 因为这是人类活动基本规律，是真正的底层逻辑。

======三态系统-学习笔记-第三版======